Klasyczna wersja horroru, będącego jednym z największych sukcesów w całej historii wytwórni Universal. Larry Talbot (Lon Chaney Jr.), po długiej nieobecności, powraca do walijskiego zamku swojego ojca (Claude Rains), gdzie poznaje piękną kobietę (Evelyn Ankers). Odwiedzając wraz z nią cygańskie wesołe miasteczko, Talbot słyszy przerażającą wróżbę, która zwiastuje grożące mu niebezpieczeństwo. Złowroga przepowiednia zaczyna się spełniać, gdy zaatakowany przez wilka mężczyzna zaczyna przeobrażać się w krwiożerczą bestię.